| 作者 |
| 【法】Laurent L Jacque（劳伦特雅克） |
| 丛书名 |
| 出版社 |
| 电子工业出版社 |
| ISBN |
| 9787121338267 |
| 简要 |
| 简介 |
| 内容简介书籍经济管理学书籍 《大崩盘：金融衍生品的灾难》讲述的是因衍生品滥用而引发的摧毁金融和非金融企业的金融危机案例，通过真实案例分析展现滥用衍生品如何给终端用户和交易商带来严重损害，不仅可以揭示其中的市场风险和交易对手风险，也可以揭示风险管理和自营交易过程中的操作风险。在不同故事中明确而反复出现的教训，本该与直接或间接接触到金融衍生品的财务经理、银行家、交易员、审计师及监管机构的切身利益密切相关。《大崩盘：金融衍生品的灾难》还希望通过讲述真实世界的"恐怖"故事，揭开那些迷惑人的所谓的复杂衍生品的真面目，为没有相关经验的读者展开对金融工程和衍生品的概览。在此过程中，读者将一步步了解实际运作中的公司，以及这些公司在滥用晦涩难懂的衍生品时经历的盛衰过程。 |
| 目录 |
| 第1章 衍生品与国富论 1 什么是衍生品 2 衍生品简史 5 衍生品和国富论 8 本书的框架 9 参考文献 12 第一部分 远期 第2章 昭和壳牌石油公司 14 自欺欺人导致的危机 15 石油公司对冲外汇风险 16 对冲美元汇率风险和油价风险的机制 18 昭和壳牌公司到底是对冲还是投机 20 掩藏的汇率损失 21 揭开真相 22 预测汇率：变幻难测 23 个中寓意 25 第3章 花旗银行的外汇损失 27 布雷顿森林体系下平静的外汇交易 28 远期合约下的外汇豪赌 31 银行如何对其外汇交易操作进行控制 32 来自商业银行交易室的投机操作：当花旗银行并不像乔治·索罗斯那样经营对冲基金 33 仓促而昂贵的结论 37 个中寓意 37 第4章 马来西亚国家银行 40 什么是中央银行业务 42 当国家银行变成了宏观对冲基金 42 马来西亚国家银行是如何投机的 44 第二部分 期货 第5章 不凋之花顾问公司 46 不凋之花顾问公司的崛起和衰落 47 天然气衍生品的起源 50 天然气衍生品投机的入门介绍 51 天然气期货投机的魔力 56 揭开真相：不凋之花顾问公司在纽约商品交易所的投机性攻击 58 不凋之花的风险管理 66 个中寓意 68 后记 69 第6章 德国金属处理和工程公司 71 德国金属处理和工程公司的金融灾难 72 原油市场上的多空对冲 76 滚动避险对冲策略下的数学范例 81 "消息来自内部"：原油市场的实证研究 （1982-2002年） 84 如果德国金属处理和工程公司被允许孤注一掷…… 88 当对冲成为赌博：德国金属处理和工程公司是在对冲还是在投机 90 德国金属处理和工程公司成为做市商？ 92 个中寓意 92 参考文献 94 第7章 住友集团 96 住友集团是否是铜价的操纵者 98 警钟长鸣 100 兵败如山倒 100 后记 100 第三部分 期权 第8章 联合里昂公司 104 联合里昂公司财务部的新使命 106 外汇期权入门：联合里昂公司是在对冲风险还是为利投机 108 联合里昂公司的致命游戏 115 警钟已鸣却充耳不闻 120 个中寓意 121 附录：外汇期权估值 122 第9章 爱尔兰联合银行 124 鲁斯纳克与第一银行的外汇交易 125 外汇远期交易豪赌 126 远期及期权市场套利：期权平价理论 128 欺瞒的艺术 131 警钟已鸣却充耳不闻 135 个中寓意 137 后记 138 参考文献 138 第10章 巴林银行 140 巴林银行的崛起与陨落 141 流氓交易员 143 套利 145 从无害套利到致命投机 148 期权套利入门 152 通过卖空波动性为保证金融资 157 警钟长鸣 163 隐瞒的艺术 165 个中寓意：立森的七个教训 169 后记 171 参考文献 172 第11章 法国兴业银行 174 流氓交易员的诞生 175 从套利到方向性交易 177 草率的结论 183 警钟已鸣却充耳不闻 184 隐瞒的艺术 186 个中寓意 187 后记 189 参考文献 190 第四部分 互换 第12章 宝洁 194 如何利用杠杆利率互换降低财务成本 195 隐含期权和潜在风险 202 标志性诉讼 205 个中寓意 208 参考文献 209 第13章 吉布森贺卡公司 211 第14章 橙郡 215 橙郡的地方财政情况 216 固定收益类证券的入门介绍 218 剖析橙郡资产投资组合 221 作为对冲基金的橙郡投资池 226 双重打击：橙郡是如何破产的 231 提交破产申请正当吗 231 个中寓意 234 后记 236 参考文献 238 第15章 美国长期资本管理公司 239 何谓对冲基金 240 长期资本管理的崛起 241 长期资本管理的金融"炼金术" 244 相对价值交易/收敛式交易 247 波动性央行 252 偏离正轨 258 长期资本管理的倒掉 260 挽救长期资本管理 263 个中寓意 265 后记 268 参考文献 269 第16章 AIG 270 资产证券化和信用违约互换 271 什么是信用违约互换 273 AIG信用违约互换产品的定价是否合理 274 AIG旗下的"隐形"对冲基金 275 个中寓意 277 后记 278 第17章 摩根大通"伦敦鲸"事件 280 "金融要塞"摩根大通银行 281 信用违约互换和相关衍生品大家庭的入门介绍 283 伦敦鲸：故事的展开 286 被对冲基金"叉中"的伦敦鲸 291 一家隐形的对冲基金？ 293 隐瞒的艺术 296 个中寓意 299 后记 301 第18章 从理论到滥用：教训 303 一些基本原则 304 对非金融机构的政策性建议 305 对金融机构的政策性建议 309 对投资者的政策性建议 315 对监管机构的政策性建议 316 |