| 作者 |
| [美]约翰·迪肯（John Deacon） |
| 丛书名 |
| 结构化金融与证券化系列丛书 |
| 出版社 |
| 机械工业出版社 |
| ISBN |
| 9787111614029 |
| 简要 |
| 简介 |
| 内容简介书籍经济管理学书籍 证券化技术已经从另类发展成为主流，而且也因此变革了全球的债券市场。合成型信用衍生品技术、债务担保证券市场、抵押支持证券市场以及并购融资这些合在一起使得证券化成为全球信贷市场增长最快、应用最广和最灵活的领域。证券化能够被用来获取充足的融资、提高资本回报、降低风险敞口、重构或管理资产负债表、拓展融资渠道、提高流动性以及开发交易策略。 全球证券化与债务担保证券包括对全球资产支持证券和债务担保证券结构的详细论述。扩展讨论包括最新的在债务担保证券中运用的合成式和信用衍生品结构、新的巴塞尔协议、全球范围的会计准则的演化、全业务证券化的技术、包括英国、美国、澳大利亚等在内的52个全球性市场的工作报告。 本书是投资银行、商业银行、律师事务所、会计事物所、评级机构以及金融机构和公司的证券发行者、投资机构中的证券化与债务担保证券相关从业人员的重要读物，包含了详细的行业话语与实务知识。 |
| 目录 |
| 丛书序一 丛书序二 译者序 作者简介 前言 第1章 引言 1 1.1 证券化的形式 1 1.2 证券化的理论根据 5 1.3 全球ABS市场 8 第2章 评级和信用结构 16 2.1 评级机构 16 2.2 信用增强和流动性 32 2.3 对冲和提前偿付风险 36 第3章 交易结构 45 3.1 资产隔离与真实出售 45 3.2 SPV与信托 52 3.3 离岸中心 55 3.4 通常使用的离岸司法管辖区 59 3.5 债券和商业票据融资 64 3.6 证券法 66 3.7 美国证券法 66 3.8 英国证券法 73 3.9 欧盟证券法 77 3.10 税收处理 79 3.11 会计处理 81 3.12 资本处理 82 3.13 数据和消费者监管 83 3.14 监管批准 84 3.15 管理和系统 86 第4章 投资者的担忧 90 4.1 投资者信用分析 90 4.2 合格性准则 94 4.3 现金流流程 100 4.4 债券定价和估值 109 4.5 业绩与报告 114 第5章 资产类别 120 5.1 ABS：商业和电子交易所买卖商品 121 5.2 ABS：消费者和信用卡 123 5.3 债务担保证券 130 5.4 商业抵押支持证券 135 5.5 担保债券和德国抵押债券 138 5.6 未来现金流 144 5.7 不良贷款 145 5.8 房地产投资信托 149 5.9 重新打包 151 5.10 住房抵押贷款证券 153 5.11 贸易应收账款 159 5.12 全业务证券化 162 第6章 机遇与挑战 164 6.1 简介 164 6.2 会计与资本资产负债表改革的重要性 165 6.3 新《巴塞尔协议》 169 第7章 合成与信用衍生品 172 7.1 合成证券化：信用衍生品 173 7.2 超级优先份额 177 7.3 合成证券化对投资者的有利点和不利点 179 7.4 信用衍生品的术语和模式 180 7.5 信用衍生品的使用和定价 181 7.6 结构和重点 182 7.7 合成工具的监管资本优势 188 7.8 信用衍生工具的国际资本处理 189 第8章 全业务证券化 198 8.1 全业务交易的优势和要求 198 8.2 结构 200 8.3 公司估值 205 8.4 评级分析 207 8.5 不同国家的可行性 208 8.6 对于全业务技术的威胁 214 第9章 欧盟 223 9.1 资产隔离和真实出售 224 9.2 证券法 225 9.3 税务处理 226 9.4 会计处理 227 9.5 资本处理 228 9.6 数据保护/保密 232 9.7 消费者保护 232 9.8 其他事项 233 第10章 证券化的会计操作 234 10.1 美国会计准则 235 10.2 英国会计准则 239 10.3 国际会计准则 243 10.4 欧盟的影响 247 第11章 资本 249 11.1 银行账户 249 11.2 交易账户 250 11.3 新《巴塞尔协议》 251 11.4 巴塞尔资本套利 251 11.5 在《巴塞尔协议》下的资产负债表表外处理 268 11.6 巴塞尔资本处理和新《巴塞尔协议》 272 11.7 针对银行账户风险敞口的资本 278 11.8 应对交易账户风险敞口的资本 293 第12章 全球证券化市场 295 12.1 阿根廷 295 12.2 澳大利亚 296 12.3 奥地利 300 12.4 比利时 301 12.5 玻利维亚 303 12.6 巴西 303 12.7 加拿大 305 12.8 智利 306 12.9 中国大陆 307 12.10 哥伦比亚 309 12.11 捷克共和国 310 12.12 丹麦 311 12.13 埃及 313 12.14 芬兰 313 12.15 法国 316 12.16 德国 327 12.17 希腊 337 12.18 中国香港特别行政区 338 12.19 匈牙利 352 12.20 印度 354 12.21 印度尼西亚 358 12.22 爱尔兰 363 12.23 以色列 367 12.24 意大利 367 12.25 日本 371 12.26 韩国 386 12.27 卢森堡 391 12.28 马来西亚 391 12.29 墨西哥 395 12.30 荷兰 395 12.31 新西兰 400 12.32 挪威 402 12.33 巴基斯坦 403 12.34 巴拿马 403 12.35 巴拉圭 403 12.36 秘鲁 403 12.37 菲律宾 404 12.38 波兰 406 12.39 葡萄牙 406 12.40 俄罗斯 409 12.41 苏格兰 409 12.42 新加坡 410 12.43 南非 417 12.44 西班牙 419 12.45 瑞典 424 12.46 瑞士 425 12.47 中国台湾 428 12.48 泰国 430 12.49 土耳其 431 12.50 英国 432 12.51 美国 467 12.52 委内瑞拉 477 |